Orascom Development Holding AG: gibt Details der Bezugsrechtsemission bekannt Donnerstag, 03. Dezember 2015 - 07:10

Altdorf/Kairo, 3. Dezember 2015 - Orascom Development Holding AG (SIX:
ODHN, "ODH" oder das "Unternehmen") hat heute die Bedingungen des geplanten
Bezugsrechtsangebotes veröffentlich. Wie bereits am 30. November 2015
bekannt gegeben, plant ODH ihr Eigenkapital zu erhöhen, um ihre
finanziellen Ressourcen zu stärken und die weitere Finanzierung der
Bautätigkeiten im Rahmen der laufenden Projekte in Oman und Montenegro für
2016 und 2017 zu unterstützen.


Das Bezugsrechtsangebot umfasst 11'866'779 neu zu emittierende Namenaktien.
Der Verwaltungsrat von ODH hat den Ausgabepreis unter dem Nominalwert und
mit einem leichten Aufschlag zum 30-tägigen volumengewichteten
Durchschnittspreis (VWAP) bei CHF 11.28 je Aktie festgelegt. Das
Eigenkapital des Unternehmens wird durch die Transaktion vor Abzug der
Transaktionsgebühren um CHF 133.8 Mio. gesteigert. Diese Erhöhung erfolgt
durch einen Neugeldzufluss von CHF 49.6 Mio. sowie eine Umwandlung eines
Darlehens des Hauptaktionärs in Eigenkapital in Höhe von CHF 84.2 Mio. Beim
verbleibenden Teil der Kapitalerhöhung handelt es sich lediglich um eine
Umwandlung von verfügbaren Reserven in Aktienkapital im Einklang mit
gesellschaftsrechtlichen Vorgaben.

ODH - Aktionäre erhalten ein Bezugsrecht für jede Namenaktie, die sie am 7.
Dezember 2015 (nach Börsenschluss) halten. 12 Bezugsrechte gewähren dem
Inhaber das Anrecht, 5 neue Namenaktien gegen Zahlung des Ausgabepreises,
abhängig von bestimmten für das Bezugsrechtsangebot anwendbaren
Beschränkungen, einschliesslich Beschränkungen gemäss den geltenden
Wertpapiergesetzen zu erwerben.

Die Bezugsrechte werden zwischen dem 8. Dezember und dem 14. Dezember,
12.00 Uhr mittags MESZ ausübbar sein. Bezugsrechte, welche nicht bis zum
Ende der Ausübungsfrist ausgeübt worden sind, werden entschädigungslos
verfallen. Die Kotierung sowie der erste Handelstag der neuen Namenaktien
an der SIX Swiss Exchange finden voraussichtlich am 16. Dezember 2015
statt. Die Lieferung der neuen Namenaktien gegen Bezahlung des
Angebotspreises ist auf den 17. Dezember 2015 angesetzt.

Inhaber von unseren Egyptian Depository Receipts in Ägypten ("EDRs") werden
indirekt über die Verwahrungsstelle für die EDRs, Misr für Clearing,
Settlement and Central Depository Receipts in Ägypten (MSCD), Bezugsrechte
auszuüben können. Die Zeichnung wird in EGP erfolgen. Jedes EDR wird bei
1/20 des Angebotspreises pro Aktie (CHF 11.28), was einem basierend auf dem
offiziellen Wechselkurs der Ägyptischen Zentralbank vom Mittwoch, dem 2.
Dezember 2015 berechneten Gegenwert von CHF 0.5640 pro EGP entspricht,
angeboten werden.

Unser Mehrheitsaktionär, Samih O. Sawiris, hat sich indirekt durch
kontrollierte Gesellschaften verpflichtet, die im Rahmen der
Kapitalerhöhung ihm (oder seinen Gesellschaften) zustehenden Bezugsrechte
durch die Verrechnung von bestehenden Darlehen in der Höhe von CHF 84.2
Mio. an ODH mit dem aggregierten Ausgabepreis der zustehenden Aktien
vollständig auszuüben. Zudem hat sich Samih. O. Sawiris durch eine durch
ihn kontrollierte Gesellschaft verpflichtet, alle neuen Aktien für einen
aggregierten Ausgabepreis von bis zu CHF 49.6 Mio., für welche im Rahmen
der Bezugsrechtsemission bestehende Aktionäre auf die Ausübung ihrer
Bezugsrechte verzichtet haben, zum gleichen Ausgabepreis wie den
bestehenden Aktionäre angeboten, zu erwerben.

Der voraussichtliche Zeitplan der Kapitalerhöhung ist wie folgt:
3. Dezember 2015    Bekanntgabe der Details der Bezugsrechtsemission
                    Veröffentlichung des Emissions- und Kotierungsprospekt

7. Dezember 2015    Nach Handelsschluss an der SIX Swiss Exchange: Stichtag

                    für die 
                    Bestimmung der bezugsberechtigten Aktionäre
                    Aktionäre, die nach diesem Datum Aktien erwerben,
                    erwerben 
                    Aktien ohne Bezugsrechte

8. Dezember 2015    Beginn der Bezugsfrist

15. Dezember 2015   12:00 Uhr mittags MESZ: Ende der Bezugsfrist
                    Nach Handelsschluss an der SIX Swiss Exchange: 
                    Medienmitteilung betreffend der Anzahl ausgeübter 
                    Bezugsrechte (take-up)

16. Dezember 2015   Kotierung und erster Handelstag der neuen Namenaktien

17. Dezember 2015   Lieferung der neuen Namenaktien gegen Bezahlung des 
                    Ausgabepreis

About Orascom Development Holding AG 
Orascom Development is a leading developer of fully integrated destinations
that include hotels, private villas and apartments, leisure facilities such
as golf courses, marinas and supporting infrastructure. Orascom
Development's diversified portfolio of destinations is spread over eight
jurisdictions (Egypt, UAE, Jordan, Oman, Switzerland, Morocco, Montenegro
and United Kingdom), with primary focus on touristic destinations. The
Group currently operates eight destinations; four in Egypt El Gouna, Taba
Heights, Haram City and Makadi, The Cove in United Arab Emirates , Jebel
Sifah and Salalah Beach in Oman and Andermatt in Switzerland. Orascom
Development has a dual listing, with a primary listing on the SIX Swiss
Exchange and a secondary listing on the EGX Egyptian Exchange.